TCO:金色观察丨DeFi终究还是会被比特币主导？_Bitcoin最新价格

金色财经?区块链9月14日讯?如果你看过比特币白皮书的话，就会明白中本聪提出了一个包含了区块链概念和工作量证明的去中心化电子交易系统，而许多人可能忽略了比特币的本质：一种去中心化金融解决方案。

我们看到，比特币这一路走来涌现出了许多以前难以想象的用例，许多去中心化金融协议推动了以太坊上对比特币的需求，并且随着成本不断降低和摩擦点逐渐消除，这种趋势变化速度将会越来越快。不过，虽然在加密货币市场中取得了长足进步，但比特币作为一种免授信金融服务工具，现阶段它的表现似乎还没有达到预期。

由于比特币无法轻松进行跨链移动，因此以太坊区块链上提供了代币化版本的比特币，这些ERC-20代币价格与等量比特币价格按照1:1比例锚定。最早推出也是目前最受公认的比特币ERC-20代币是WrappedBitcoin(wBTC)，它由一个类似于USDC的Circle组织负责领导。虽然使用WrappedBitcoin需要授信托管方来支持相关代币，但越来越多其他去信任替代解决方案正在市场出现并获得了较快发展。

金色午报 | 8月5日午间重要动态一览:7:00-12:00关键词：BCH、Opyn漏洞、海南、美国COSO

1. BCH支持者：社区分歧只是小事 BCHN不会链分裂；

2. Opyn官方：已发布漏洞白帽补丁 并设计方案降低ETH卖方损失；

3. 海南将继续聚焦区块链等新兴信息技术；

4. 推特黑客事件策划者Graham Clark对指控拒不认罪;

5. ETH 2.0 Medalla测试网节点统计：Prysm客户端节点占比最高；

6. 美国COSO委员会：企业应进行内部控制以加强对区块链项目的监督；

7. Bitfinex首席技术官：很多USDT大额转账属于不同链USDT币种转换；

8. 观点：推特黑客攻击事件表明调查加密货币比法币更容易；

9. Opyn ETH看跌合约漏洞被外部参与者利用并盗取逾37.1万枚USDC。[2020/8/5]

WrappedBitcoin代币于去年一月推出，至今为止已经有一年多时间了，但这个与比特币锚定的ERC-20代币市值在今年年初的时候还不到500万美元，主要原因是WrappedBitcoin缺乏集成和功能，因此也没有获得超越比特币的明显优势。不过随着去中心化金融热潮的兴起，这种不被人看好的“以太坊上的比特币”模式开始被许多去中心化金融协议集成ERC-20代币化比特币来为用户提供服务。比如，MakerDAO在今年五月宣布接受WrappedBitcoin作为DAI贷款抵押品，随后其他去中心化金融协议也开始基于WrappedBitcoin提供金融服务，而这种集成模式其实是双赢的，因为在锁定比特币供应量的同时也增加了去中心化金融协议流动性。

金色热搜榜：ELA居于榜首:根据金色财经排行榜数据显示，过去24小时内，ELA搜索量高居榜首。具体前五名单如下：ELA、ANT、ELF、MXC、CMT。[2020/7/26]

不仅如此，在去中心化金融用例下，比特币还可以用来获得贷款，这更加推动了市场对于WrappedBitcoin的需求。除此之外，抵押这种锚定比特币的以太坊ERC-20代币能够获得复利，因此也刺激了其在过去几个月时间里显现出抛物线型增长。据了解，Curve上的代币化比特币可以获得超过50%的年复合收益率，且Curve协议已经成功产生了反馈循环：从提供流动性的用户那里寻求CRV代币流动性挖矿奖励，从而增加了Curve中的锁仓价值。这样一来，CRV治理代币所产生的潜在价值同样也会增加，从而激励了更多的流动性被提供。其次，流动性上涨推动了市场获得收益耕作资产的需求，因此追求这些回报的投资者也会将代币化比特币锁定在这些去中心化金融协议中，而不是像过去那样出售这些代币，所以最终比特币也会从中受益。

金色财经行情播报丨BTC暴跌 仍有再次下探可能:据火币行情显示，昨日上午10时BTC开启下跌趋势，21时跌破平台支撑，凌晨加速暴跌，最低探至9101USDT，随后反弹，局部行情在9350USDT区间震荡。日线图原箱体结构遭到破坏，均线下指。4小时有反弹整理需求但多头乏力，震荡后仍有再次下探的可能。截至10:00，主流币的具体表现如下：[2020/6/12]

值得一提的是，在CRV代币发行之后，sBTC/renBTC/wBTCCurve流动性池将大量比特币带入了以太坊，仅仅用了四天时间，注入Curve的比特币价值就从4500万美元上升到2亿多美元，翻了四倍多。得益于各种市场激励措施，目前锁定在以太坊上的代币化比特币总价值已达到8亿美元，约占比特币总流通供应量的0.38％。

而通过对代币化比特币增长的观察，我们不难发现这些增长其实在很大程度上是由巨鲸和机构投资者推动的，依据有以下几条：首先，如果用户要代币化自己持有的比特币并将其存入到去中心化金融协议，通常需要支付昂贵的Gas费用，而能够承担如此高成本的也只有巨鲸这样的大型玩家了；其次，持有这些代币的地址总数并未出现显着增长，到目前为止持有wBTC的地址数量一共只有4600个，而持有renBTC的地址数量更是少的可怜，只有750个；

分析 | 金色盘面：通过持仓异常波动发现机会:金色盘面综合分析：据OKEX数据， OKEX的BTC期货合约在今天9：15分出现异常波动，做多账户数量从8点的59%在一个多小时的时间内增加到65%，而我们发现BTC现货价格在9点开始暴力拉升，短短5分钟涨幅超过240美元，而在前一个5分钟价格波动只有10美元，8点到9点价格还微跌了0.4%，这说明多头主力大幅增仓导致后面出现的快速上升行情。[2018/8/22]

再次，通过对wBTC和renBTC持有者账户的观察发现，他们的平均余额分别达到95000美元和217000美元，这可不是散户投资者能达到的数量；最后，只有巨鲸和早期采用者才可以快速地知道如何使用这些比特币替代方案来为自己创造额外收益，而一般的散户投资者则通常要需要花费更长的时间来信任和学习。

说到Gas费用，随着以太坊2.0的稳步发展，一些去中心化金融协议开始集成“第二层”解决方案，这将会推动gas费用逐渐降低，从而让用户可以更好地使用代币化比特币。此外，USDC推出的全新“元交易”功能允许用户无需拥有ETH代币即可转让ERC-20代币。这一系列的创新都可以有效减少用户摩擦，简化比特币引入以太坊的流程。

金色财经独家分析 加密市值再蒸发 主力“功不可没” 安全主要诱因:从6月9日到6月11日，加密货币市场市值蒸发约450亿，其中6月10日附近蒸发贡献了200亿的蒸发值，加密市场经历新一轮下跌。金色财经独家分析，本轮下跌的因素主要有两种：

一是主流货币导向作用和大额资金的撤出。最具代表性的比特币一向扮演了风向标的作用，近两日比特币市值下跌了151亿美元，为总市值下跌贡献约34%，而近几日比特币频现大额资金流出也影响了比特币市场，因此可以说是主流币中的大户带动了市场走势；

二是交易所遭受攻击等安全问题近期频发。大户的引领作用确实存在，但梳理数据发现，两日间加密市场总跌幅13%，比特币跌幅站11.5%，比特币外市值跌幅14.6%，影响用户信心的还不止资金流动带来的不安全感。10%左右的涨跌对于单个币种的涨跌也时有发生，而本轮”普跌“的现象，安全问题触动了整体市场的“紧张神经”。6月10日韩国交易所Coinrail宣布被黑客攻击，NPXS受损；多个ERC20币种被发现存重大安全隐患，“攻击者”有可能操纵币价套利；在最近一个月内Monacoin、BTG、Zencash、XVG、莱特现金等五个币种分别遭受了51%双花攻击。可见来自交易所以及某些货币本身的缺陷导致了人们对于资金风险的强烈不安。

与此同时，美国要求交易所提供用户信息以调查加密市场，俄罗斯关于加密货币征税等因素也从隐私和收益两个方面形成此轮价格跳水的短期因素。[2018/6/11]

由此可见，除现有的去中心化金融协议之外，加密行业的创新发展速度惊人，未来十年加密市场可能会出现一些当前还没有的对代币化比特币的需求项目。而鉴于去中心化金融具有免许可特征，去中心化金融协议将更容易提供支持比特币的ERC-20代币金融服务。

不过与此同时，我们也绝不能忽视短期内在以太坊上使用比特币的风险。现在有不少去中心化金融协议都部署了未经审计的智能合约，而且在“去中心化金融热潮”的怂恿之下，有些合约甚至能在一夜之间吸引高达数百万美元的资金。而在这不得不做出提醒，迟早会有黑客利用代币化比特币攻击去中心化金融协议，这可能会使协议进展至少停止几个月。除此之外，在整个加密货币行业开始将重心放在寻求高收益机会的时候，虽然能给投资者带来巨大吸引力，但同时也会让不少子看到机会。通过分析“HODLER”指标，我们发现在过去一年多时间里大约2069万多个地址共持有1170万枚比特币，但由于计息去中心化金融和中心化金融解决方案依然是相对较新的技术，因此大多数此类产品还不太可能赚到钱。

据统计，在所有流通供应的比特币持有者中，有大约三分之二在过去一年多时间里没有移动过自己的比特币，但随着越来越多比特币长期持有者被去中心化金融行业的高收益率所吸引，这一数字将会逐步减少。可以预见的是，在接下来的几年时间里，大多数比特币用户也许仍然会持观望态度，不过随着DeFi行业以及比特币用例不断发展，这一趋势终将会成为现实。当然，除去中心化金融领域之外，希望其他以太坊内垂直领域也可以提出不同的奖励计划，也许这样才能启动类似于目前正在经历的收益耕作超增长周期。在这些去中心化金融协议中，代币化比特币应该成为一种潜在的激励机制，为那些提供增值服务的用户给予激励，因为正是因为他们才为这些协议建立了积极的反馈回路。这也将是一种互惠互利的双赢解决方案，即能为市场带来更多比特币需求，同时也将推动以太坊协议的采用。

随着去中心化金融热潮的出现，以太坊率先成为了构建去中心化金融协议的主要平台，对于将实现金融去中心化作为主要目标的比特币来说，建议比特币社区应该接受它们，而不是坚持零和部落主义。

尽管“DeFi”可能仍然是个相对较新的概念，但这个行业最终肯定会被比特币主导，甚至可以说没有比特币就不可能实现。得益于比特币原生精神的鼓舞，一波全新的去中心化服务正在推动比特币为金融服务颠覆创新带来支持。以太坊是开源且免许可的，正是基于这些特点，让以太坊能为去中心化应用程序生态系统提供巨大支持并促其蓬勃发展。现在许多去中心化金融协议正在重塑金融行业，比特币在其中可以起到“共生关系”发展的作用，从而推动加密技术向前发展。

本文部分内容编译自Deribit

标签：去中心化金融代币化ITCOTCO去中心化金融defi什么意思代币化票据bitcoinBitcoin最新价格

FIL热门资讯